Обзор рынков, подготовленный аналитиками Ассоциации финансистов Казахстана (АФК).
Валютный рынок
Валютный рынок остается сбалансированным с точки
зрения спроса и предложения, что обуславливает небольшие колебания курса
USD/KZT в коридоре 475-479 тенге за доллар. Так, по итогам валютных
торгов на KASE в четверг курс по паре USD/KZT закрепился на отметке до
479,46 тенге за доллар (+1,43 тенге) при невысоком объеме торгов 110,8
млн долларов (-21,2 млн). Отметим, что потенциал для укрепления
нацвалюты в ближайшие недели остается высоким, с учетом приближающегося в
ноябре квартального налогового периода, а также потенциальных
дополнительных продаж инвалюты из Нацфонда (обсуждается покупка акций
КМГ).
На сегодняшней сессии пара USD/KZT (10:25 ALA) торгуется на уровне 478,5 тенге за доллар.
Диаграмма 1. Курс USD/KZT:
Источник: KASE
Денежный рынок
Индикативные ставки денежного рынка в четверг
демонстрировали снижение: доходность операций репо овернайт зафиксировалась на отметке 16,51% годовых (-13 б.п.), а стоимость
привлечения тенговой ликвидности под доллары на один день опустилась
до 13,05% годовых (-61 б.п.). При этом совокупный объем торгов
однодневными инструментами денежного рынка составил 907,4 млрд тенге
(-201,3 млрд), что является минимальным значением с середины августа.
В то же время в четверг в рамках депозитного аукциона в НБРК было размещено 427,0 млрд тенге (100% спроса) при доходности 16%. На этом фоне открытая позиция по операциям НБРК продолжает оставаться у высокой отметки 4,7 трлн тенге задолженности перед рынком.
Фондовый рынок
По итогам торгов четверга индекс KASE вырос до
отметки 4 080,5 пункта (+0,29%). Основным драйвером роста выступили
акции банковского сектора – Kaspi (+3,1%) и БЦК (+2,0%). Спрос на
указанные акции мог подогреваться ожиданиями сильной финансовой
отчетности. Кроме того, в четверг Kaspi объявил о подаче заявления на
регистрацию публичного размещения своих акций в Комиссию по ценным
бумагам и биржам США (SEC).
Мировой рынок
Ведущие американские фондовые индексы в четверг
продолжили снижение в диапазоне 0,8-1,0% на фоне выступления главы
Федрезерва и публикации проинфляционной статистики. Так, Джером Пауэлл
отметил, что инфляция еще очень высока и для достижения таргета в 2%
нужны период роста экономики ниже тренда и некоторое охлаждение на рынке
труда. В этом ключе отметим, что рынок труда остаётся сильным – число
американцев, впервые обратившихся за пособием по безработице, на прошлой
неделе опустилось до 198 тысяч (-13 тыс). Из опубликованной отчетности
отметим слабые финрезультаты производителя электромобилей Tesla (выручка
и чистая прибыль оказались хуже консенсус-прогноза аналитиков). На этом
фоне акции компании упали на 9,3%.
Нефть
Цена барреля эталонной нефти Brent в четверг
преодолела отметку в 93 доллара за баррель (+1,7%). Очевидно, что
опасения по перебоям в поставках сырья с Ближнего Востока на фоне
палестино-израильского конфликта перевесили новости о смягчении санкций
США против Венесуэлы. Отметим, что приостановка действия американских
санкций на следующие 6 месяцев может привести к увеличению добычи нефти
Венесуэлой на 200 тыс. баррелей в сутки.
Российский рубль
По итогам торгов на Московской бирже в четверг
курс USD/RUB снизился до 97,1 рубля за доллар (-0,35%). Поддержку рублю,
помимо продолжающегося роста цен на нефть, оказывает подготовка
российских экспортеров к налоговым выплатам октября. Так, 30 октября
российским компаниям предстоит перечислить в бюджет НДС, страховые
взносы, НДФЛ, налог на прибыль, НДПИ и акцизы.
