Обзор рынков, подготовленный аналитиками Ассоциации финансистов Казахстана (АФК).
Валютный рынок
Национальная валюта продолжает торговаться в
узком диапазоне в паре с долларом, находясь под влиянием
разнонаправленных факторов. Так, средневзвешенный курс по паре USD/KZT на
KASE в четверг вырос до 425,85 тенге за доллар (+1,0 тенге). При этом
объем торгов составил 101,4 млн долларов (-41,8 млн) в
сравнении с среднесуточным объемом в текущем году в 132,0 млн долларов.
Отметим, что в текущем квартале выплаты по внешнему долгу вырастут до
6,9 млрд долларов против показателя в 5,5 в третьем квартале.
Соответственно, игроки рынка могли формировать определенные «резервы»
инвалюты для собственных нужд. Кроме того, на фоне ожиданий скорого
сворачивания монетарных стимулов Федрезервом наблюдается отток
иностранного капитала из развивающихся стран и постепенное укрепление
индекса доллара. Так, за прошлую неделю объем вложений нерезидентов в
ноты НБРК снизился на 52,1 млрд тенге (-11,1%) – до 419 млрд тенге.
На сегодняшней торговой сессии пара USD/KZT (10:50 ALA) торгуется на уровне 424,86 тенге за доллар, что на 99 тиынов ниже средневзвешенного курса закрытия предыдущей сессии.
Диаграмма 1. Курс USD/KZT:
Источник: KASE
Денежный рынок
Ситуация на денежном рынке страны по-прежнему
развивается под влиянием структурного профицита тенговой ликвидности в
системе. На этом фоне краткосрочные ставки денежного рынка удерживаются
вблизи нижней границы коридора базовой ставки (TONIA – 8,71%, SWAP_1D –
8,80%). Тем временем на депозитном аукционе в четверг Нацбанк привлёк
высокий объём ликвидности на сумму 397,3 млрд тенге под 9,5% годовых
(100% спроса). При этом открытая отрицательная нетто-позиция по
операциям НБРК находится вблизи 5,3 трлн тенге, где около 53% приходится
на ноты НБРК.
Фондовый рынок
Индекс KASE в четверг продемонстрировал умеренный
рост, достигнув отметки 3 418,0 пунктов (+0,53%). Отметим, пять из семи
входящих в структуру индекса бумаг завершили день в «зеленой» зоне. При
этом наибольшим спросом среди инвесторов пользовались акции БЦК
(+2,7%), Kcell (+1,6%) и KEGOC (+0,7%). Из предстоящих событий отметим,
что сегодня KASE проведет семинар «Возможности инвестирования в облигации на KASE».
Мировой рынок
Ключевые фондовые индексы США уверенно выросли в
четверг в пределах 0,8-1,1% – на фоне временного решения вопроса с
потолком госдолга Штатов, публикации сильной статистики по первичным
заявкам на пособия по безработице. Отметим, что несколько часов назад
Сенат США утвердил увеличение потолка госдолга на 480 млрд долларов. Эта
сумма позволит министерству финансов финансировать расходы
правительства до 3 декабря. Между тем число первичных заявок на пособие
по безработице в стране снизилось максимальными с июня темпами – до 326
тысяч (-38 тыс.). При этом общее количество получающих пособие по
безработице в США снизилось до минимального значения с марта 2020 года в
2,7 млн человек. Поддерживала рыночный сентимент и новость о проведении
до конца этого года переговоров между президентом США и председателем
КНР.
Нефть
Нефтяные котировки выросли в четверг до 82,0
доллара за баррель (+1,1%). Восходящая динамика цен наблюдалась
несмотря на рост запасов сырья в США, а также снижение цен на газ после
заверений РФ увеличить поставки в Европу. Отметим, по данным Минэнерго
США, коммерческие запасы нефти в стране на прошлой неделе увеличились на
2,4 млн баррелей – до 420,9 млн баррелей. При этом аналитики ожидали
роста запасов лишь на 1,0 млн баррелей. Кроме того, на рынке спекулируют
о возможности использования США своего стратегического запаса нефти,
чтобы снизить цены на сырье. Между тем по сообщениям СМИ, во время
поездки в Саудовскую Аравию на прошлой неделе советник президента США по
национальной безопасности Джейк Салливан попросил власти королевства
настаивать в ОПЕК+ на увеличении добычи, чтобы сбалансировать цены на
нефть. Однако Эр-Рияд не согласился с Вашингтоном по данному вопросу.
Российский рубль
На фоне позитивной конъюнктуры сырьевого рынка и
улучшения спроса на риск в свете достижения договоренности по временному
потолку госдолга США российский рубль в четверг демонстрировал
укрепление. По итогам торгов средневзвешенный курс по паре USD/RUB
снизился на 0,99% и закрылся на отметке 71,69 рубля за доллар. В
краткосрочной перспективе на стороне рубля будут выступать старт
октябрьского фискального периода и высокие выплаты экспортеров в бюджет,
ожидаемое рынком повышение ключевой ставки на 50 б.п. на фоне
быстрорастущей инфляции в РФ (увеличит привлекательность операций carry
trade).
События в Казахстане:
- Касым-Жомарт Токаев выступил с видеообращением на ХIV Евразийском форуме KazEnergy.
- Казахстан и Россия расширяют сотрудничество в развитии транспортных маршрутов.
- Казахстан планирует запустить проекты ВИЭ стоимостью $2,5 млрд.
- Казахстан и Россия создают площадку для развития и защиты конкуренции в ЕАЭС.
- Добычу на Кашагане остановят на месяц из-за капремонта.
- В Казахстане стремительно дорожает дизельное топливо.
Корпоративные события:
- НУХ Байтерек перестал обладать акциями ИФК.
- Jusan Bank опубликовал изменения и дополнения в проспекты выпусков облигационных программ и облигаций.
- Единственный акционер Jusan Mobile принял решение о добровольном делистинге простых акций KZ000A1CTGM4 (KZTC) на KASE.
- АТФБанк (ДБ Jusan Bank) сообщил о прекращении действия лицензии банка.
- АРРФР зарегистрировало выпуск облигаций KZ2C00008100 Казына Капитал Менеджмент.
- Самрук-Казына, КазМунайГаз и СИБУР подписали соглашения по базовым условиям сотрудничества по нефтегазохимическим проектам в Казахстане.
Международные события:
- Сенат США принял законопроект о повышении потолка госдолга.
- Пентагон после утверждений СМИ о военных США на Тайване заявил об угрозе со стороны Пекина.
- ВМС Малайзии усилили присутствие около архипелага Спратли после вторжения судов КНР.
- Джо Байден продлил санкции против Турции.
- Франция возвращает посла в Австралию после скандала с подводными лодками.
- Россия приступила к модернизации космической системы наведения.
