Обзор рынков, подготовленный аналитиками Ассоциации финансистов Казахстана (АФК).
Валютный рынок
На валютном рынке KASE в среду наблюдалось
заметное увеличение спроса на инвалюту, происходившее вопреки
преимущественно благоприятному внешнему фону. По итогам торгов
средневзвешенный курс по паре USD/KZT закрылся на уровне 464,65 тенге за
доллар (+3,51 тенге). При этом объем торгов вырос до 197 млн долларов
(+20,7 млн). Покупки инвалюты могли происходить ввиду необходимости
оплаты растущих импортных поставок, обслуживания внешнего долга, а также
выхода нерезидентов из тенговых активов на фоне снижения базовой
ставки, ожидаемого пересмотра налогообложения доходов от вложений в
гособлигации.
На сегодняшней сессии пара USD/KZT (10:36 ALA) торгуется на уровне 467 тенге за доллар.
Диаграмма 1. Курс USD/KZT:
Источник: KASE
Денежный рынок
Индикативные ставки привлечения тенговой
ликвидности сроком на день в среду выросли: репо – до 17,0% годовых (+36
б.п.), своп – до 11,63% годовых (+22 б.п.). Объем торгов сохранился
повышенным и на вчерашней сессии составил 1,2 трлн тенге. Между тем
открытая позиция НБРК продолжает оставаться около уровня в 4,3 трлн
тенге нетто-задолженности перед рынком.
Фондовый рынок
Торговый день среды на казахстанском рынке акций
завершился умеренным ростом – индекс KASE закрепился на отметке 3 888,1
пункта (+0,1%). Основными драйверами роста выступили акции Казахтелекома
(+0,6%), Kaspi (+0,4%) и КМГ (+0,4%). Отметим, что локальный аппетит к
риску остается невысоким на фоне отсутствия драйверов для дальнейшего
роста (индекс KASE с начала года вырос на 19,6%).
Мировой рынок
Ключевые фондовые индексы США в среду
преимущественно выросли на 0,1-0,3% на фоне вышедшей статистики по
инфляции за август, которая в целом укладывается в рамки ожиданий рынка.
Так, в месячном выражении потребительские цены в США за август, как и
ожидалось, выросли на 0,6% после увеличения на 0,2% в июле (основное
влияние – рост цен на сырье). Годовой же показатель ускорился до 3,7% с
3,2% месяцем ранее и при ожиданиях роста до 3,6%.
Сегодня в фокусе внимания – итоги заседания ЕЦБ, статистика по инфляции цен потребителей (PPI) и розничным продажам, а также старт торгов на вторичном рынке акций производителя чипов Arm.
Нефть
Котировки нефти Brent в среду выросли до отметки
92,2 доллара за баррель (+0,2%), несмотря на данные об увеличении
запасов нефти в США. Так, по данным Минэнерго США коммерческие запасы
нефти в стране выросли на 3,96 млн баррелей против прогноза снижения
показателя на 2,48 млн баррелей. В то же время поддержку рынку оказал ежемесячный
отчет МЭА, в котором агентство подтвердило переход баланса мирового
рынка нефти в дефицит, поскольку более активное сокращение предложения
совпало с рекордно высоким спросом. По расчетам МЭА, дефицит сырья в
июле составил 1,5 млн б/с, в августе – 1,7 млн б/с, что является самым
высоким показателем с 2021 года. Кроме того, прогноз добычи нефти в РК на 2023 год был снижен с 90,5 до 89 млн тонн из-за последствий энергоаварии.
Российский рубль
По итогам торгов среды курс по паре USD/RUB
показал заметный рост и составил 96,96 рубля за доллар (+0,8%). Несмотря
на позитивный внешний фон, давление на рубль мог оказать пересмотр
рыночных ожиданий от повышения ключевой ставки Банком России в сторону
ее сохранения на заседании в пятницу, 15 сентября. Отметим, что главы
крупнейших российских банков (Сбербанка и ВТБ) выразили мнение, что ЦБРФ
сохранит процентную ставку на уровне 12% годовых.
