Обзор рынков, подготовленный аналитиками Ассоциации финансистов Казахстана (АФК).
Валютный рынок
Валютные торги по паре USD/KZT открылись заметным
снижением на фоне скачка цен на нефть в конце прошлой недели, а также
потенциальной приостановки выхода нерезидентов из тенговых активов. Так,
по итогам торгов понедельника курс USD/KZT снизился до 447,37 тенге за
доллар (-3,29 тенге), отыграв почти весь рост за прошлую неделю. Объем
торгов вновь сложился чуть ниже среднесуточных значений текущего года и
составил 123 млн долларов (-5,1 млн).
Между тем объем краткосрочных нот Нацбанка, принадлежащих иностранным инвесторам, за прошедшую неделю сократился почти в два раза – со 105,0 до 60,9 млрд тенге (-42%). Напомним, что в конце апреля показатель был почти в три раза выше – 157,2 млрд тенге. Выход нерезидентов из тенговых активов может быть обусловлен ожиданиями сужения дифференциала ставок с развитыми странами (Федрезерв и ЕЦБ планируют повышать ставки, НБРК – снижать).
На сегодняшней сессии пара USD/KZT (10:39 ALA) торгуется на уровне 448,92 тенге за доллар.
Диаграмма 1. Доля владения нот НБК нерезидентами:
Источник: НБРК
Денежный рынок
Конъюнктура казахстанского денежного рынка
сохраняется стабильной: индикативные ставки удерживаются вблизи нижней
границы коридора базовой ставки (TONIA – 15,79%, SWAP_1D – 14,0%) на
фоне наблюдаемого роста структурного профицита краткосрочной ликвидности
системы. Так, открытая позиция по операциям НБРК выросла до 4,3 трлн
тенге с показателя в 3,7 трлн тенге в конце мая.
Фондовый рынок
Индекс KASE по итогам торгов понедельника
снизился до 3 534,7 пункта (-0,14%). В «красной» зоне завершили день
акции КазТрансОйла (-1,4%), а также Kaspi (-0,6%). Изменения в остальных
инструментах индекса не превысили 0,5%, что сигнализирует о
выжидательной позиции большинства инвесторов.
Мировой рынок
В понедельник торги на американских фондовых
биржах не проводились из-за выходного дня в США по случаю Дня
освобождения от рабства. В фокусе внимания инвесторов в понедельник
были новости с политического «фронта» – встреча главы Госдепартамента
США с председателем КНР. Обе стороны переговоров сообщили, что по
результатам довольно короткой беседы (30 минут) добились прогресса и
достигли соглашения по некоторым вопросам. Встреча может
способствовать проведению саммита лидеров США и КНР позже в этом году.
Сегодня на динамику фондовых индексов могут оказать влияние выступления членов Федрезерва, а завтра и послезавтра ожидается выступление главы ФРС США в Конгрессе.
Нефть
Нефтяные котировки после довольно сильного
восстановления в конце прошлой недели открылись небольшим снижением: по
итогам торгов понедельника цены на нефть Brent опустились до отметки
76,1 доллара за баррель (-0,7%). Негативное влияние на настроение
нефтетрейдеров оказывают слабые статданные из КНР, указывающие на
замедление восстановления экономики страны после снятия ограничений
против COVID-19. В этом ключе отметим, что сегодня Народный Банк Китая в
очередной раз снизил ряд краткосрочных ставок, чтобы поддержать
экономику страны.
Российский рубль
По итогам торгов понедельника курс по паре USD/RUB
практически не изменился и составил 84,14 рубля за доллар (+0,01%).
Поддержка от подготовки к выплатам июньского фискального периода могла
быть компенсирована продолжающимся выходом иностранных компаний из РФ,
восстановлением импорта, а также повышенными госрасходами.
