«Выжимая паникёров»: обзор событий на рынке криптовалют

На минувшей неделе криптовалютный рынок, стряхнув с себя запаниковавших инвесторов, вновь перешел к быстрому росту. Даже несмотря на давление продавцов со стороны бывших вкладчиков Mt.Gox и правительства Германии. Так 12 июля кошелёк, ассоциированный с Федеральным ведомством уголовной полиции Германии (BKA), осуществил несколько переводов на сумму 2700 BTC, что оценивалось в $154,59 млн. Из этой суммы 1200 BTC были направлены на счета платформ Bitstamp, Kraken и Coinbase; 1000 BTC переведены на адрес, предположительно связанный с B2C2 Group; ещё 500 BTC отправлены на неидентифицированный адрес. Через полтора часа после переводов, 500 BTC были возвращены на счета BKA с платформ Kraken и Bitstamp. Ранее в январе, кошелёк BKA конфисковал примерно 50 000 BTC у администрации сайта Movie2k, такую информацию привел Леннарт Анте, сооснователь и CEO Blockchain Research Lab. Эти активы были изъяты полицейским управлением Саксонии. По словам Анте, региональное законодательство потребовало распродажи арестованных активов в течение установленного периода, что и стало причиной начала продаж биткоинов, старт которому бы дан 19 июня.

Майкл Сэйлор, основатель MicroStrategy, на своей странице в X, написал пост на немецком языке с призывом не продавать биткоины, который последовал за сообщениями о том, что управление уголовной полиции и генеральная прокуратура Германии успешно реализовали все конфискованные 49 860 BTC на сумму около $2,9 млрд. Самсон Моу, CEO JAN3, выразил мнение, что у Германии не было другого выбора, кроме как продать 50 000 BTC. Он добавил, что к октябрю необходимо разработать план по восстановлению этих активов в рамках национальной стратегии принятия биткоина.

Депутат Бундестага Германии Джоана Котар, в свою очередь, выразила сомнения в необходимости такой срочной продажи, учитывая отсутствие значительного падения стоимости активов. Именно для защиты от падения стоимости актива законодатели Германии в прошлом и ввели норму о необходимости реализации конфискованных активов. Однако, по данным Bloomberg, решение о продаже было связано с падением котировок ниже психологической отметки в $60 000 в начале июля.

Инвесторы же, видимо поняв, что даже такие крупные продажи не в силах пошатнуть рынок, снова стали ставить на рост «первой криптовалюты». Уолл Стрит также послал рынку определенные позитивные сигналы. Ларри Финк, генеральный директор BlackRock, выразил своё изменённое мнение о биткоине в интервью на канале CNBC, признав его законным финансовым инструментом, подходящим для инвестиций в периоды повышенной нестабильности. «Я ранее был скептиком по отношению к биткоину, но после тщательного изучения пришёл к выводу, что ошибался», — сказал Финк. Он подчеркнул, что биткоин предоставляет уникальную возможность инвестировать в актив, который не находится под контролем какого-либо государства, что делает его привлекательным вариантом в условиях глобальной неопределённости.

«Несмотря на возможные злоупотребления, которые есть в любой сфере, биткоин остаётся законным финансовым инструментом, способным предложить инвесторам доходы, не коррелирующие с традиционными активами», — добавил он.

BlackRock, где Финк является генеральным директором, успешно управляет биржевым фондом IBIT, который инвестирует в биткоин по его спотовой цене.

В конце мая IBIT превзошёл по объёму управляемых активов (AUM) своего конкурента от Grayscale, достигнув показателя в $19,68 млрд. Согласно данным BuyBitcoinWorldwide, доля IBIT составляет около 1,5% от всего предложения биткоина. Не осталась без внимания и вторая по капитализации криптовалюта, которую специалисты сочли крайне недооцененной.

Михаэль ван де Поппе, основатель MN Trading, выразил мнение, что розничные инвесторы недооценивают потенциал Ethereum (ETH), который, по его словам, может быстрее других активов достичь нового исторического максимума. Он подчеркнул, что фонд Ethereum под управлением BlackRock недавно превысил капитализацию в $500 млн, что свидетельствует о высоком спросе со стороны институциональных инвесторов. В то же время, настроения среди пользователей социальных сетей остаются медвежьими, с прогнозами на продолжение коррекции стоимости ETH.

«Существует огромный разрыв между восприятием розничных пользователей в социальных сетях и реальной активностью институциональных игроков, базирующихся на платформе Ethereum. Многие из пользователей не понимают текущих процессов и будущих тенденций», — отметил ван де Поппе.

Аналитик также указал на возможное скорое одобрение спотовых ETF на Ethereum в США как на один из потенциальных катализаторов для роста стоимости ETH. По прогнозам Steno Research, после запуска этих биржевых фондов котировки Ethereum могут достичь уровня в $6500.

Старший биржевой аналитик Bloomberg Эрик Балчунас сообщил о том, что торги спотовыми ETF на основе Ethereum в США могут начаться уже 23 июля. По его словам, Комиссия по ценным бумагам и биржам (SEC) обратилась на прошедшей неделе к эмитентам с требованием представить окончательные версии форм S-1, включая необходимые комиссии, а затем официально запросить начало действия регистрации в понедельник после закрытия торгов, чтобы запустить продукт в следующий вторник, то есть 23 июля. Балчунас добавил, что запуск состоится, если не возникнет непредвиденных проблем в последний момент. Источники The Block, связанные с двумя потенциальными эмитентами спотовых Ethereum-ETF, подтвердили изданию эту информацию. На фоне такого существенного прогнозируемого роста «эфир» мог бы стать еще более лакомым кусочкам для проведения атак. Именно поэтому разработчики криптовалюты открыли дискуссию о том, как наиболее продуктивно защититься от возможных угроз. На международной конференции EthCC в Брюсселе Виталик Бутерин, сооснователь платформы Ethereum, высказался о необходимости углубленного изучения и улучшения защиты второй по величине криптовалюты от потенциальной 51% атаки. «Мы должны уделять больше внимания исследованиям и разработкам», — подчеркнул он.

В контексте механизма Proof-of-Stake атака 51% означает, что агрессор может контролировать свыше половины всех монет, заложенных для валидации блоков, что открывает возможности для манипулирования подтверждением транзакций, осуществления двойных расходов, изменения уже подтвержденных блоков и введения цензуры. Бутерин выразил мнение, что одной из серьёзных угроз является возможность цензурирования транзакций. В качестве экстренного решения в случае наступления такого маловероятного события он предложил, чтобы честные валидаторы могли бы переключиться на альтернативную версию блокчейна. Он добавил, что общественное согласие играет важную роль в этом процессе, однако более эффективной мерой была бы предварительная подготовка к подобным сценариям.

«Цель состоит в том, чтобы процесс ответа на атаку 51% был максимально автоматизирован. В случае обнаружения цензуры, программное обеспечение валидатора должно автоматически противодействовать этому, координируя действия всех честных узлов», — объяснил Бутерин.

Он также признал, что полностью автоматический переход на альтернативный форк весьма сложен из-за технических ограничений, но подчеркнул, что минимизация зависимости от общественного мнения уменьшит необходимость в его вмешательстве. Бутерин уточнил, что важно, чтобы технологическая база предлагала очевидные варианты для софтфорка, вокруг которого сообщество могло бы сплотиться для защиты от цензурирующей цепи, если это потребуется.

По итогам минувшего семидневного отчетного периода общая капитализация криптовалютного рынка продемонстрировала десятипроцентный рост. На вечер среды 17 июля 2024 она составила $2,370 трлн, что на 10,55% выше значений, зафиксированных на конец прошлого семидневного отчетного периода.

1.  Bitcoin (BTC)

На вечер среды 17 июля 2024 года стоимость «цифрового золота» сумела вернуть важный психологический рубеж. Она пробилась значительно выше $60000. Рост по итогам семидневного периода составил 10,61%, цена зафиксировалась на отметке $64663. Рыночная капитализация биткоина за этот период нарастила $134 млрд исоставила $1,274 трлн. Доля «первой криптовалюты» в общей рыночной капитализации при этом выросла на 0,17 процентных пункта и на конец отчетного периода составила 53,89%.

2. Ethereum (ETH)

На вечер среды 17 июля 2024 года стоимость «эфира»также продемонстрировала рост и вновь уверенно перешагнула психологически важную отметку $3000. По итогам отчетного периода она составила $3467. «Эфир» по сравнению со значением на конец прошлой недели продемонстрировал рост, который составил 11,62%. Доля Ethereum (ETH) в общей капитализации криптовалютного рынка за это время выросла на0,27 процентных пункта и составила 17,6%.

3. Binance Coin (BNB)  

На вечер среды 17 июля 2024 года стоимость BNBсоставила $575. По итогам прошедшего семидневного периода цена данной криптовалюты показала рост на 9,57%. Доля BinanceCoin (BNB) в общей капитализации криптовалютного рынка потеряла 0,04 процентных пункта, составив 3,58%.

4. Solana (SOL)

На вечер среды 17 июля 2024 года стоимость Solana (SOL) составила $158. Стоимость этого цифрового актива по итогам прошедшего отчетного периода выросла на 10,13%. Доля SOL в общей капитализации криптовалютного рынка по итогам недели при этом составила 3,11%, нарастив 0,01 процентный пункт.

5. Ripple (XRP)

На вечер среды 17 июля 2024 года стоимость Ripple (XRP) составила $0,58. «Банковская криптовалюта» по сравнению со значениями на конец прошлой недели взлетела в цене на 25%. Доля «банковской криптовалюты» в общей капитализации криптовалютного рынка при этом выросла на 0,22 процентных пункта и составила 1,36%