Фото: Валерия Змейкова
Обзор рынков, подготовленный аналитиками Ассоциации финансистов Казахстана (АФК).
Валютный рынок
По итогам сессии понедельника средневзвешенный
курс по паре USDKZT закрылся на отметке 443,66 тенге за доллар (+0,09
тенге). При этом объем торгов на вчерашней низко волатильной сессии
вырос, составив 355,0 млн долларов против пятничных 261,6 млн долларов. На
локальном рынке, вероятно, наблюдался некоторый баланс спроса и
предложения, так как продажа экспортерами инвалюты в рамках подготовки к
квартальному налоговому периоду и конвертация трансфертов из Нацфонда
практически полностью покрывали потребности в ней со стороны импортеров и
компаний, имеющих внешние обязательства.
На текущей утренней сессии пара USD/KZT (11:00 ALA) торгуется на уровне 441,4 тенге за доллар.
Диаграмма 1. USD/KZT:
Источник: KASE
Денежный рынок
Индикативные ставки денежного рынка открыли
неделю резким падением: TONIA упала на 126 б.п., до 12,93%, SWAP
снизился сразу на 247 б.п., до 9,07%. При этом торговая активность
продолжила рост – объем торгов составил 800,3 млрд тенге против 738,1
млрд на предыдущей сессии. В то же время Нацбанк в рамках депозитного
аукциона изъял с рынка 494 млрд тенге краткосрочной ликвидности (100%
спроса) с годовой доходностью 14,75%. Открытая позиция НБРК находится у
отметки ~5,6 трлн тенге чистой задолженности перед рынком.
Фондовый рынок
Индекс KASE по итогам торгов понедельника показал
заметный рост, зафиксировавшись на отметке 5 108,23 пункта (+1,85%).
Основными драйверами выступили акции Казатомпрома (+4,9%) и банковского
сектора, включая Народный Банк (+4,1%), БЦК (+3,6%) и Kaspi (+0,8%).
Между тем КМГ объявил производственные результаты за 1кв2024г. (добыча
нефти выросла на 1,7%, объем ее транспортировки увеличился на 14,2%), а также
сообщил о вынесении на ГОСА (28.05) вопроса о выплате дивидендов за
2023 год в размере 491,71 тенге на одну простую акцию (аналогичная сумма
была выплачена по итогам 2022 года). Из событий долгового рынка можно
отметить размещение MyCar Finance однолетних облигаций объемом 5,0 млрд
тенге и годовой доходностью 19,0%.
Мировой рынок
Основные американские фондовые индексы завершили
торги понедельника разнонаправленной динамикой: S&P и Nasdaq выросли
на 0,1% и 0,7%, тогда как Dow потерял 0,5%. Поддержку индексам
оказывали акции технологического сектора, в частности Nvidia (+2,5%),
бумаги которой пользовались повышенным спросом перед публикацией
квартальных результатов. Снижение Dow же связано с падением акций
JPMorgan (-4,5%) после заявления его главы Джейми Даймона о переносе
сроков передачи власти в компании и выкупа акций из-за экономических
рисков и высоких текущих цен.
Что касается комментариев представителей Федрезерва, то они остаются осторожно-пессимистичными: вице-председатели регулятора Филип Джефферсон и Майкл Барр, а также глава ФРБ Атланты Рафаэль Бостик заявили, что текущее замедление инфляции нельзя назвать длительным и устойчивым, соответственно, ограничительная политика требует больше времени.
Нефть
Нефтяные котировки начали неделю со снижения:
цена на нефть марки Brent на торгах понедельника составила 83,7 доллара
за баррель (-0,3%). Нефтетрейдеры могли оценивать перспективы спроса на
сырье со стороны основных его потребителей – США и Китая. Выступления
представителей Федрезерва вновь повысили сомнения в отношении начала
цикла снижения процентных ставок, которые, в свою очередь, ограничивают
американский спрос на энергоносители. Что касается КНР, то в апреле в
страну было импортировано 42,4 млн тонн нефти против мартовских 49,9 млн
тонн. В фокусе внимания участников нефтяного рынка – заседание ОПЕК+
(01.06), по итогам которого текущие квоты для стран – членов альянса на
добычу могут быть сохранены или пересмотрены.
Российский рубль
На валютных торгах понедельника курс по паре
USD/RUB снизился, опустившись до отметки в 90,75 рубля за доллар (-0,2%).
В отсутствие значимых событий, способных повлиять на динамику
российской валюты, ее курс, вероятно, продолжил определяться такими
факторами, как подготовка экспортеров к единому дню уплаты налогов
(28.05), продление нормы обязательной продажи валютной выручки
крупнейшими экспортерами, а также расширение профицита торгового баланса
за счет сокращения импорта на фоне высокой базовой ставки.
