afk.kz
Обзор рынков, подготовленный аналитиками Ассоциации финансистов Казахстана (АФК).
Валютный рынок
По итогам
биржевых торгов пятницы курс по паре USD/KZT вырос до отметки 469,11 тенге за
доллар (+0,86 тенге). При этом торговая активность упала в 1,7 раза по
сравнению с предыдущей сессией – совокупный объем торгов составил 87,4 млн
долларов. Давление на нацвалюту в конце недели могло оказать падение нефтяных
котировок, а также неопределенность относительно дальнейшего развития событий
на мировых рынках сырья и капитала.
Сегодня в фокусе внимания участников локального валютного рынка – очередное заседание НБРК по базовой ставке (15:00 ALA). Отметим, что по результатам декабрьского опроса АФК 66% опрошенных экспертов финрынка прогнозируют ее повышение, а 34% – ожидают сохранения на текущем уровне.
Диаграмма 1. Курс USDKZT:
Источник: KASE
Денежный рынок
По итогам
торгов в пятницу индикативные ставки денежного рынка заметно снизились: TONIA
уменьшилась на 53 б.п., до 16,36%, SWAP_1D упал на 45 б.п., до 16,31%. При этом
объем торгов превысил среднесуточные значения с начала года в 1,2 раза и
составил 807,3 млрд тенге (+98,3 млрд). В то же время пятничный спрос на
депозитном аукционе НБРК оказался минимальным за последние три месяца и
составил 76 млрд тенге (100% спроса, средневзвешенная доходность – 16,0%
годовых). Открытая позиция по операциям НБРК находится вблизи 3,1 трлн тенге
чистой задолженности НБРК перед рынком.
Фондовый рынок
Торги на
фондовом рынке завершились небольшим ростом индекса KASE – до 3 108,47
пункта (+0,8%). В «зеленой зоне» закрылись акции всех компаний
представительского списка, за исключением долевых бумаг Казатомпрома (-0,3%).
При этом наибольшим спросом со стороны локальных инвесторов пользовались акции
банковского сектора: Kaspi (+1,9%), БЦК (+1,5%), Народного Банка (+1,1%), а
также заметно подешевевшие на прошлой неделе бумаги КазТрансОйла (+1,1%). Среди
событий долгового рынка можно отметить размещение КФУ пяти выпусков облигаций
общим объемом 78,1 млрд тенге с годовыми доходностями в диапазоне 17,44-17,87%.
Мировой рынок
Фондовый
рынок США завершил торги пятницы разнонаправленной околонулевой динамикой (в
пределах от -0,2% до +0,1%). Инвесторы оценивали данные статистики по рынку
труда США, которые оказались неожиданно сильными. Число занятых в
несельскохозяйственных отраслях экономики в ноябре увеличилось на 263 тыс.
(против прогноза роста на 200 тыс.) с пересмотренного показателя за октябрь
(284 тыс. против 261 тыс. ранее). При этом уровень безработицы остался на
октябрьском уровне в 3,7%, оправдав ожидания аналитиков. Соответственно,
хорошие новости по числу занятых вызвали очередную волну спекуляций на тему
дальнейшего темпа повышения базовой ставки. Между тем экономисты Bloomberg
Economics считают, что глобальная инфляция уже достигла пиковых значений,
однако она все еще останется проблемой для центральных банков в 2023 году в
силу своего медленного снижения.
Нефть
В пятницу
цена нефти Brent вновь упала до отметки 85,6 доллара за баррель (-1,5%),
растеряв весь рост предыдущей сессии. Основной причиной оказался достаточно
высокий «потолок» цен на российскую нефть, который, по ожиданиям участников
рынка, не приведет к существенному сокращению ее предложения на глобальном
рынке. Напомним, что в пятницу после многочисленных обсуждений страны G7 и
Австралия приняли решение установить верхний предел цен на нефть из РФ на
уровне 60 долларов за баррель. Между тем на прошедшей вчера встрече ОПЕК+, как
и ожидалось, было принято решение сохранить действующие квоты на добычу нефти.
Следующая встреча комитета назначена на 1 февраля 2023 года, однако в
пресс-релизе подчеркивается готовность министров встретиться в любое время,
если это будет необходимо.
Российский рубль
По итогам
торгов пятницы курс по паре USD/RUB вырос на 0,8% – до 62,0 рубля за доллар
впервые за месяц. При этом курс российской валюты по-прежнему остается под
влиянием внутренних факторов. Среди них можно отметить предновогодний спрос на
импортные товары, намерения физических и юридических лиц переждать новогодние
каникулы в инвалюте, а также расширенные траты бюджетов всех уровней. Кроме того, некоторое беспокойство участников локального валютного рынка может вызывать
возможное сокращение экспортных доходов в случае негативной реакции властей РФ
на введение «потолка» цен на сырье.
События в Казахстане:
- Рост цен на продукты: три этапа новых подходов к работе стабфондов рассмотрели в правительстве.
- Агентство Fitch подтвердило суверенный кредитный рейтинг Казахстана на уровне «BBB», прогноз — «стабильный».
- Индекс деловой активности остается в отрицательной зоне седьмой месяц подряд.
- Сколько инвестировано в сферу образования в Казахстане.
- Обзор PWC: эксперты ожидают небольшое снижение базовой ставки.
- Опрос Интерфакса: как аналитики оценивают вероятность повышения базовой ставки.
Корпоративные события:
- KASE опубликовала дополнение к проспекту выпуска простых акций KZ1C00001122 (KMGZ) КМГ.
- КМК Мунай выплатило дивиденды по простым акциям KZ1C00000215 (LNPT) за 2019 год.
- Сақ Н.И. избран председателем правления Dosjan temir joly.
- В QazaqGaz изменился состав совета директоров.
- 29 декабря состоится ВОСА АК Алтыналмас.
Международные события:
- Китай ослабляет карантинные требования во многих крупных городах.
- Азии следует готовиться к «исключительной неопределенности» — МВФ.
- США, Южная Корея и Япония ввели санкции против Северной Кореи.
- Евросоюз опубликовал решение о введении ценового потолка на российскую нефть.
- Страны G7 договорились установить потолок цен на нефть из РФ.
- Центробанки ФРГ и Франции пообещали снизить инфляцию в пять раз.
- Общий биржевой рынок товаров ЕАЭС: разработан проект концепции.
