От паводков к облигациям: Казахстан – потенциальный лидер страховых решений

Климатические изменения всё сильнее влияют на экономику стран Центральной Азии, усиливая риски паводков, засух, экстремальной жары и других природных явлений. При этом финансовые механизмы защиты от таких угроз в регионе остаются недостаточно развитыми. К такому выводу пришли эксперты Программы развития ООН (ПРООН) в отчёте «Устойчивость к климатическим и стихийным бедствиям: разработка страховых и финансовых решений в Центральной Азии». Корреспондент изучила ключевые выводы исследования и выяснила, какие возможности открываются для Казахстана в развитии страхования климатических рисков.

Регион высоких климатических рисков

Эксперты отмечают, что страны Центральной Азии относятся к числу регионов, наиболее уязвимых к последствиям изменения климата. Речь идёт не только о росте температуры и дефиците воды, но и о более частых экстремальных погодных явлениях. По оценкам международных организаций, значительная часть территории Казахстана подвержена различным природным угрозам – от паводков и засух до оползней, лесных пожаров и землетрясений. Такие риски напрямую влияют на инфраструктуру, сельское хозяйство и экономическую устойчивость регионов.

Одним из ключевых выводов исследования является низкий уровень страховой защиты от климатических и природных рисков в странах Центральной Азии. Во многих случаях последствия катастроф покрываются за счёт государственных бюджетов или международной помощи, тогда как роль страховых инструментов остаётся ограниченной.

Казахстан как потенциальный лидер страховых решений

Казахстан обладает крупнейшей экономикой в регионе, высокой степенью урбанизации и развитым промышленным сектором, включая нефтегазовую и горнодобывающую отрасли. Всё это создаёт потенциал для внедрения более сложных финансовых механизмов управления рисками.

Страховой рынок Казахстана уже демонстрирует устойчивую динамику роста. По данным финансового регулятора, по итогам 2025 года объём страховых премий в стране достиг около 1,7 трлн тенге, увеличившись на 12,5% по сравнению с предыдущим годом. Активы страхового сектора выросли более чем на четверть и приблизились к 3,9 трлн тенге. Количество заключённых страховых договоров превысило 18 млн.

В целом Казахстан относится к числу стран региона с наиболее развитым страховым рынком.

Ситуация в странах Центральной Азии

В большинстве стран Центральной Азии страховой рынок развивается медленнее, чем в Казахстане, что особенно заметно в сегменте защиты от природных и климатических рисков. По международно сопоставимым данным Всемирного банка Global Financial Development Database) по показателю доли премий страхования non-life в ВВП, в Кыргызстане этот уровень составлял около 0,197%, в Таджикистане – 0,286%, тогда как в Казахстане – 0,472%. Это отражает сравнительно более развитую страховую инфраструктуру Казахстана.

В Кыргызстане сохраняется высокая уязвимость к наводнениям, селям и засухам, однако страховая система развита ограниченно. Государственные программы частично охватывают сельское хозяйство, но доступ к страховым инструментам для уязвимых групп остаётся ограниченным.

Таджикистан также подвержен наводнениям, оползням и землетрясениям. При этом страховой рынок остаётся крайне небольшим, а механизмы государственного риск-финансирования развиты слабо.

В Туркменистане одной из ключевых климатических угроз остаётся засуха. Страховой сектор здесь минимален, а государственные программы страхования природных рисков практически отсутствуют.

Узбекистан также сталкивается с наводнениями, засухами и землетрясениями. В последние годы начали появляться пилотные программы сельскохозяйственного страхования, однако система страхования климатических рисков пока функционирует ограниченно.

На этом фоне Казахстан располагает более развитой финансовой инфраструктурой и регулируемым страховым рынком, что создаёт возможности для внедрения современных инструментов управления рисками, включая параметрическое страхование, климатические и катастрофические облигации.

Цена природных катастроф

Климатические риски уже оказывают заметное влияние на экономику страны. По оценкам международных финансовых институтов, природные катастрофы ежегодно наносят государствам региона ущерб на сотни миллионов долларов. Казахстан также регулярно сталкивается с последствиями экстремальных погодных явлений.

Показательным примером стали весенние паводки последних лет. Так, в 2024 году паводковая ситуация в нескольких регионах Казахстана затронула более 100 тысяч человек и привела к повреждению жилых домов. Власти направили дополнительные средства на восстановление инфраструктуры, строительство нового жилья и поддержку пострадавших семей. Подобные ситуации демонстрируют высокую нагрузку на государственные финансы и подчёркивают необходимость развития страховых механизмов распределения рисков.

Сельское хозяйство в зоне климатической уязвимости

Особую уязвимость к климатическим изменениям демонстрирует аграрный сектор. Казахстан обладает одной из крупнейших сельскохозяйственных территорий в мире: по данным профильных ведомств, сельхозугодья занимают более 200 млн гектаров.

Засухи, резкие температурные колебания и недостаток влаги могут существенно влиять на урожайность зерновых культур, которые остаются важной частью казахстанского экспорта. В этих условиях страхование аграрных рисков становится важным инструментом экономической устойчивости.

В последние годы Казахстан начал внедрять цифровые решения в систему агрострахования, включая использование спутниковых данных и автоматизированных систем мониторинга погодных условий. Однако эксперты отмечают, что потенциал этой системы пока используется не полностью.

Новые страховые инструменты

В отчёте ПРООН подчёркивается, что Казахстан обладает высоким потенциалом для внедрения инновационных инструментов управления климатическими рисками. Среди них – параметрическое страхование, при котором выплаты производятся автоматически при достижении определённых природных показателей, например уровня осадков или силы землетрясения.

Другим перспективным направлением могут стать облигации на случай стихийных бедствий и климатические облигации. Эти финансовые инструменты позволяют привлекать инвестиции для покрытия потенциальных потерь от природных катастроф и финансирования проектов адаптации к климатическим изменениям.

Какие реформы рекомендует ООН

Вместе с тем эксперты отмечают, что в развитии страховой системы сохраняются определённые вопросы. В частности, речь идёт о недостаточной интеграции страховых механизмов в государственную систему управления рисками. В отдельных случаях страховые продукты пока не в полной мере учитывают специфику климатических угроз или остаются менее доступными для сельских жителей и представителей малого бизнеса.

Сдерживающим фактором остаётся и уровень финансовой грамотности населения. Многие граждане воспринимают страхование как формальную процедуру, а не как инструмент защиты имущества и доходов.

Эксперты ООН предлагают комплекс мер для развития страховой устойчивости. Среди них – совершенствование законодательства и регулирования страхового рынка, усиление защиты прав потребителей, подготовка специалистов в сфере страхования и расширение программ финансовой грамотности.

Возможности для Казахстана

В долгосрочной перспективе реализация этих рекомендаций может существенно повысить устойчивость Казахстана к климатическим и экономическим потрясениям. Расширение страхового покрытия населения и бизнеса позволит снизить нагрузку на государственный бюджет при чрезвычайных ситуациях и ускорить восстановление экономики после природных катастроф.

Таким образом, развитие страховых инструментов управления климатическими рисками становится важным элементом устойчивого развития. Для Казахстана, обладающего наиболее развитым страховым рынком в Центральной Азии, это открывает возможность не только повысить внутреннюю устойчивость экономики, но и играть заметную роль в формировании региональной системы страхования климатических рисков.