Обзор рынков, подготовленный аналитиками Ассоциации финансистов Казахстана (АФК).
Валютный рынок
По итогам торгов среды курс по валютной паре
USDKZT вырос до 447,71 тенге за доллар, в сравнении с показателем в
447,12 тенге днем ранее. При этом объем торгов с долларом вырос в 1,4
раза – до 136,0 млн долларов. Динамика курса нацвалюты на вчерашних
торгах могла определяться как внешними, так и внутренними факторами.
Снижение цен на нефть и риск-аппетита глобальных инвесторов могло
сопровождаться оплатой импортных операций и погашением внешнего долга.
В целом за май курс нацвалюты укрепился на 1,2% или 5,5 тенге на фоне налогового периода и мер по стабилизации валютного рынка. В мае в рамках обязательной продажи валютной выручки и конвертации трансфертов из Нацфонда на рынок поступило 1,1 млрд долларов, что составило 39% от общего объема торгов на KASE.
Диаграмма 1. USDKZT:
Источник: KASE
Денежный рынок
Ставки казахстанского денежного рынка в среду
показали нисходящую динамику: TONIA незначительно снизилась, до 17,59%
(-6 б.п.), тогда как SWAP резко упал, до 16,68% (-128 б.п.). При этом
объем торгов, составлявший 1,1 трлн в течение последних четырех сессий,
начал снижаться – 947,7 млрд тенге (-226,0 млрд). В то же время на
депозитах в Нацбанке было размещено 170 млрд тенге (100% спроса) с
годовой доходностью 16,75%. Открытая позиция по операциям НБРК
удерживается у отметки 3,7 трлн тенге чистой задолженности перед рынком.
Фондовый рынок
По итогам торгов среды индекс KASE вырос до
отметки 3 492,44 пункта (+0,34%). Основным драйвером роста выступили
акции КазТрансОйла (+2,6%), что могло быть связано с объявлением о
повышении с 1 июля 2023 года тарифов на перекачку экспортируемой из РК
нефти на 15%. В то же время долевые бумаги Народного Банка, начали
отыгрывать снижение, связанное с «дивидендным гэпом», увеличившись на
1,7%. Между тем после закрытия торговой сессии KEGOC отчитался о выплате
дивидендов за второе полугодие 2022 года в размере 13,2 млрд тенге.
Мировой рынок
Ключевые фондовые индексы США в среду снизились в
пределах 0,4-0,6%, несмотря на успехи в переговорах по повышению
потолка госдолга. Вышедшие вчера сильные данные по американскому рынку
труда «подогрели» ожидания дальнейшего повышения ставок Федрезервом. По
данным Минтруда США, количество открытых вакансий в апреле выросло до
максимальных за три месяца 10,1 млн по сравнению с пересмотренными
мартовскими 9,7 млн. Однако от обвала индексы удержали заявления
представителей Федрезерва Филипа Джефферсона и Патрика Харкера,
поддерживающих паузу в повышении ставок, чтобы у регулятора было время
оценить «посадку» экономики. Также достаточно позитивным оказался отчет
FDIC о состоянии банковского сектора США: в 1 квартале 2023 года
совокупная чистая прибыль банков выросла на 33,6%, доля убыточных банков
опустилась до 4,4% с 5,6% годом ранее.
Нефть
Котировки нефти Brent в среду замедлили падение,
снизившись до отметки 72,1 доллара за баррель (-1,9%). Некоторую
поддержку котировкам оказали данные о заметном росте ВВП Индии,
являющейся третьим по величине мировым потребителем нефти: в 1 квартале
2023 года экономика страны увеличилась на 6,1% против ожидаемых 5,0%.
Однако негативные настроения нефтетрейдеров на фоне признаков ослабления
спроса в Китае и неожиданных данных API сохраняются. Так, запасы сырой
нефти и бензина в США на прошлой неделе выросли – примерно на 5,2 и 1,9
млн баррелей, тогда как аналитики прогнозировали для этих показателей
снижение на 1,4 и рост на 0,5 млн, соответственно.
Российский рубль
По итогам торгов среды курс по паре USDRUB
практически не изменился, зафиксировавшись на отметке 81,1 рубля за
доллар (-0,06%). В отсутствие значимых событий рубль вновь может
оставаться в узком боковом коридоре в течение нескольких сессий подряд.
Определенный баланс на валютном рынке может быть связан со вступлением в
силу ограничений на объемы операций в рамках продажи активов
нерезидентов, сокращением ценового дисконта нефти Urals к Brent и
восстанавливающимся импортом. Между тем с 5 июня Мосбиржа запускает
торги швейцарским франком, расчеты по которым будут проводиться в
рублях, так как фактическая поставка валюты невозможна.
