По итогам 2022 года мировые хедж-фонды получили убыток на сумму 208 млрд долларов. В то время как крупнейшие представители отрасли зафиксировали многомиллиардные прибыли, более мелкие фонды завершили год в минусе, пишет Bloomberg со ссылкой на данные инвестиционной компании LCH Investments, которая вкладывает средства в хедж-фонды, сообщает РБК.
В прошлом году топ-20 хедж-фондов после вычета комиссий в совокупности заработали для своих клиентов 22,4 млрд долларов, доходность вложений составила 3,4%. В это же время убыток фондов за пределами топ-20 составил 8,2%.
Глава LCH Investments Рик Софер обратил внимание, что наибольшей прибыли вновь добились крупные хедж-фонды, которые используют не одну, а множество стратегий. Лидером в этом списке в 2022 году оказался хедж-фонд Citadel, который за 2022 год получил рекордную прибыль в 16 млрд долларов.
Bloomberg отмечает, что растущие активы и более высокие комиссии помогают хедж-фондам множественных стратегий «выиграть дорогостоящую битву» по найму и удержанию лучших трейдеров.
В целом, согласно оценкам LCH Investments, с момента своего создания отрасль принесла клиентам прибыль свыше 1,4 трлн долларов. При этом 692 млрд долларов, или 49% от всей прибыли, заработали лишь 20 наиболее эффективных фондов, под управлением которых было 19% от всех активов в отрасли.
В 2021 году 20 самых успешных хедж-фондов в совокупности получили рекордную за всю историю прибыль в 65,4 млрд долларов. Однако даже лучшие представители индустрии все же не смогли обогнать S&P 500 — доходность топ-20 хедж-фондов в среднем составила 10,5%, в то время как индекс с учетом дивидендов за год вырос на 28,7%. В целом хедж-фонды, по оценкам LCH Investment, в 2021 году заработали для своих клиентов 176 млрд долларов, доходность инвестиций в среднем достигала 5%.